Como lucrar com a volatilidade do petróleo com as seguintes estratégias A recente volatilidade nos preços do petróleo apresenta uma excelente oportunidade para os comerciantes a fazer um lucro se eles são capazes de prever a direção certa. A volatilidade é medida como a mudança esperada no preço de um instrumento em qualquer direção. Por exemplo, se a volatilidade do petróleo for de 15 e os preços atuais do petróleo forem US 100, isso significa que no próximo ano os traders esperam que os preços do petróleo mudem em 15 (ou chegam a 85 ou 115). Se a volatilidade atual for maior que a volatilidade histórica. Os traders esperam uma maior volatilidade dos preços no futuro. Se a volatilidade atual for menor que a média de longo prazo, os traders esperam uma menor volatilidade nos preços no futuro. O CBOE (CBOE) OVX rastreia a volatilidade implícita de preços de exercício no dinheiro para o fundo negociado em bolsa do Fundo do Petróleo dos EUA (ETF). A ETF acompanha o movimento do WTI Crude Oil (WTI) comprando NYMEX petróleo cru futuros. (Para mais, veja: Volatilitys Impacto Sobre Rendimentos de Mercado.) Os comerciantes podem se beneficiar de preços voláteis do petróleo usando estratégias derivadas. Estes consistem principalmente em comprar e vender opções e assumir posições em contratos de futuros sobre as bolsas que oferecem produtos derivados do petróleo bruto. Uma estratégia empregada por comerciantes para comprar a volatilidade, ou lucrar com um aumento na volatilidade, é chamada de uma longa distância. Consiste em comprar uma chamada e uma opção de venda ao mesmo preço de exercício. A estratégia se torna rentável se houver um movimento considerável na direção ascendente ou descendente. Por exemplo, se o petróleo está sendo negociado em US75 eo preço de exercício no preço de mercado a opção de compra está sendo negociada em 3, ea opção de venda de preço de exercício está negociando em 4 , A estratégia se torna lucrativa por mais de um movimento no preço do petróleo. Assim, se o preço do petróleo sobe para além de 82 ou cai para além de 68 (excluindo as despesas de corretagem), a estratégia é rentável. Também é possível implementar esta estratégia usando opções fora do dinheiro. Também chamado de estrangulamento longo, o que reduz os custos iniciais premium, mas exigiria um movimento maior no preço da ação para a estratégia para ser rentável. O lucro máximo é teoricamente ilimitado no lado positivo e a perda máxima é limitada a 7. A estratégia de vender volatilidade ou de se beneficiar de uma volatilidade decrescente ou estável é chamada de Straddle curto. Consiste em vender uma chamada e uma opção de venda ao mesmo preço de exercício. A estratégia torna-se rentável se o preço é limite da escala. Por exemplo, se o petróleo está sendo negociado em US75 ea opção de compra de preço de exercício à negociação está sendo negociada em 3, ea opção de venda de preço de exercício está negociando em 4, a estratégia se torna lucrativa se não houver mais Do que um movimento 7 no preço do petróleo. Assim, se o preço do petróleo sobe para 82 ou cai para 68 (excluindo as despesas de corretagem), a estratégia é rentável. Também é possível implementar essa estratégia usando opções fora do dinheiro, chamadas de estrangulamento curto, o que diminui o lucro máximo alcançável, mas aumenta o intervalo dentro do qual a estratégia é rentável. O lucro máximo é limitado a 7 e a perda máxima é teoricamente ilimitada no lado positivo. As estratégias acima são bidirecionais, independentes da direção do movimento. Se o comerciante tem uma visão sobre o preço do petróleo, o comerciante pode implementar spreads que dão ao comerciante a chance de lucrar e, ao mesmo tempo, limitar o risco Uma estratégia popular de baixa é a propagação de chamada de urso. Que consiste em vender uma chamada out-of-the-money e comprar um ainda mais out-of-the-money call. A diferença entre os prémios é o montante líquido de crédito, e é o lucro máximo para a estratégia. A perda máxima é a diferença entre a diferença entre os preços de exercício eo montante líquido do crédito. Por exemplo, se o petróleo está negociando em US75 e os 80 e 85 opções de call de preço de exercício estão negociando em 2,5 e 0,5 respectivamente, o lucro máximo é o crédito líquido, ou 2 (2,5 - 0,5) ea perda máxima é 3 (5 2 ). Esta estratégia também pode ser implementada usando opções de venda vendendo um out-of-the-money colocar e comprar um ainda mais out-of-the-money put. Uma estratégia bullish similar é a propagação da chamada do touro que consiste em comprar uma chamada out-of-the-money e em vender uma chamada out-of-the-money mesmo mais adicional. A diferença entre os prémios é o montante líquido de débito, e é a perda máxima para a estratégia. O lucro máximo é a diferença entre a diferença entre os preços de exercício eo montante líquido de débito. Por exemplo, se o petróleo está negociando em US75 e os 80 e 85 opções de compra de preço de exercício estão negociando em 2,5 e 0,5 respectivamente, a perda máxima é o débito líquido, ou 2 (2,5 - 0,5) eo lucro máximo é 3 (5 2 ). Esta estratégia também pode ser implementada usando opções de compra comprando um out-of-the-money colocar e vender um ainda mais out-of-the-money put. Também é possível tomar posições de propagação unidirecionais ou complexas usando futuros. A única desvantagem é que a margem necessária para entrar em uma posição futura seria maior em comparação com entrar em uma posição de opções. O Bottom Line Traders pode lucrar com a volatilidade nos preços do petróleo, assim como eles podem lucrar com oscilações nos preços das ações. Este lucro é conseguido usando derivado para ganhar uma exposição alavancada ao subjacente sem possuir atualmente ou necessitar possuir o subjacente próprio. O óleo cru é um produto petrolífero de ocorrência natural usado geralmente na produção de energia e na manufatura. É tipicamente comprado com a intenção de ser refinado em usos diários como diesel, gasolina, óleo de aquecimento, combustível de jato, plásticos, cosméticos, medicamentos e fertilizantes. Como tal, seu preço tem um impacto dramático sobre a economia global. Ele é comercializado em grandes volumes em todo o mundo. Aprenda a comercializar óleos - Webinars grátis, Ebooks e treinamento de 1: 1 em mercados O preço do petróleo é um fator econômico global crítico, o que significa que o comércio é influenciado por preocupações políticas e comerciais. Em geral, os preços mais altos do petróleo tendem a minar o crescimento econômico, pois isso aumenta as despesas com viagens e transporte, o que aumenta as pressões inflacionárias. Se o preço do petróleo permanecer elevado durante um longo período, o custo de produtos a jusante, como plásticos e fertilizantes, também será afetado. O que isso significa, do ponto de vista dos comerciantes, é que quando o preço do petróleo é alto e se manteve alto por algum tempo, os produtores de petróleo tomar medidas para reduzir o preço. Grupos como a Organização dos Países Exportadores de Petróleo (OPEP) concordam com a desaceleração da produção e os importadores reduzem as compras. Assim, um comerciante tem de prestar atenção para os momentos em que um preço elevado do petróleo bate a resistência, e ler as notícias com cuidado para ver quando ir curto. Mas, ter um baixo preço do petróleo por um longo período também não é um fator inequivocamente positivo para a economia global. Quando o preço do petróleo permanece baixo por muito tempo, as empresas que exploram e perfuram petróleo não podem aumentar o capital que precisam para encontrar e produzir o suficiente. Porque um suprimento suficiente de petróleo é essencial para a segurança econômica de todos nós, é fundamental que essas empresas possam continuar seu trabalho. Então, o que acontece, quando o preço permanece baixo por um longo tempo, é que os importadores aumentam as compras e grupos como a OPEP reduzem a produção que não se importam em vender a preços baixos de qualquer maneira. Mais uma vez, o comerciante tem que prestar atenção para estes momentos de apoio chão, e agir em conformidade. Mas há outros eventos que devem ser observados ao negociar o petróleo. A insegurança geopolítica quase sempre tem um efeito direto sobre o preço da mercadoria. Guerra, ou a ameaça de conflito, vai empurrar o preço do petróleo para cima. Da mesma forma, se houver instabilidade política que afeta um importante produtor de petróleo e que acontece muito, como muitos são os países em desenvolvimento eleições ou outras mudanças políticas nesses países podem elevar o preço também. O comerciante também tem de estar ciente do efeito desestabilizador que a produção de xisto de petróleo nos EUA teve sobre o preço do petróleo global. A indústria ainda está tentando se ajustar às grandes mudanças que essa tendência está impondo sobre ela. Como o petróleo é realmente negociado Os futuros do petróleo bruto são contratos padronizados, negociados em bolsa, nos quais o comprador do contrato concorda em receber do vendedor uma quantidade específica de petróleo bruto (por exemplo, 1000 barris) a um preço predeterminado em uma data de entrega futura . Forex plataformas agora fornecem maneiras para você negociar em futuros de petróleo, sem realmente ter que negociar os futuros próprios e, assim, evitar a necessidade de, em última análise, tendo entrega do petróleo, que é um concomitante do comércio de futuros. Em linha com o padrão do mundo, existem duas classificações principais do óleo cru, e as plataformas diferentes negociam cada um. O óleo dos EU é referido como West Texas Intermediate (WTI), e óleo BRITÂNICO. Chamado Brent Blend oil. O WTI é considerado leve com baixo teor de enxofre, é comumente usado nos EUA. A densidade de luz associada a menos impurezas torna o óleo WTI um óleo cru doce, o que significa que ele tem uma baixa densidade e é mais econômico para refinar e transportar. Tipicamente para demonstrar seu valor, negocia mais altamente em um dólar ou em dois ao Brent. A mistura de Brent embora não tão leve quanto o WTI é um cru doce e contém aproximadamente 0,37 de enxofre. Sendo refinado no Noroeste da Europa, é utilizado na produção de gasolina e destilados médios. É possível negociar ambos estes óleos crus em plataformas diferentes do forex. Negociação de petróleo bruto na plataforma forex pode ser um pouco diferente de negociação em outras commodities. Algumas plataformas simplesmente comercializam CFDs em petróleo e, em seguida, você troca o contrato exatamente como faria com um par de moedas. O petróleo é geralmente negociado contra o dólar, como contratos de futuros de petróleo são sempre preços em dólares. Você encontrará, em sua plataforma forex, um par de negociação como OILUSD ou às vezes CLDUSD. Você pode ir longo ou curto neste par, assim como você faria outros pares. O que faz com que o petróleo bruto comercializado um pouco diferente do que outros pares é que o mercado é limitado pelo tempo em algumas plataformas. As horas de negociação de petróleo estão limitadas entre as 02:00 e as 21:00 horas de Londres em algumas plataformas, uma vez que estas plataformas oferecem acesso a contratos específicos de compradores e não a CFDs. Da mesma forma, algumas plataformas usam contratos de petróleo que têm datas de vencimento, eo comerciante deve estar ciente de que mantê-los por muito tempo levará a sua rolada para o novo preço do contrato. Por exemplo, no momento da expiração às 12:00 GMT, o preço de fechamento do contrato anterior estava em US35.50 por barril eo preço do novo contrato está negociando em US40.50. Na expiração, o negócio velho será fechado automaticamente em US35.50. Qualquer lucro ou perda será refletido na margem e, portanto, no saldo livre. Você tem que dar instrução especial ao negociante, e assim que o negociante abrirá um negócio novo em um preço de 40.50 (o preço do contrato novo em GMT 12:00), e coloc um montante igual à margem restante no velho Acordo, a menos que você forneça outras instruções. Por isso, é muito importante, ao negociar petróleo em sua plataforma forex, estar ciente de quaisquer restrições ou limitações de tempo que podem ser aplicadas. Mas claramente, a capacidade de ganhar tão fácil acesso a este mercado mundial fantasticamente líquido e em rápido movimento é uma oportunidade fantástica para os comerciantes. Aprenda a comércio de petróleo bruto Como o comércio de 10.000 de petróleo com alguns centenas de dólares Com uma plataforma de negociação forex on-line você Têm a capacidade de negociar com alavancagem de até 100: 1 poder de compra. Isso significa que você poderia controlar uma posição de troca do óleo de 1000 tambores do óleo cru com somente alguns cem dólares. O preço da energia muda diariamente, e você pode tirar proveito dessas flutuações de preços de mercado. Com uma conta real seu capital está em risco. Comece hoje, abrindo uma conta de demonstração de prática. Como se tornar um comerciante de petróleo Liren Pan tentou manter-se calado enquanto digitava em seu computador laptop na semana passada na biblioteca da Universidade de Washington. Depois de terminar um exame de estatística, o estudante de negócios de 26 anos estava lutando para ganhar uma concorrência simulada de futuros de petróleo, da qual sua futura carreira poderia depender. Quero me tornar um comerciante de energia depois de me formar, diz Pan, que vai se juntar ao mundo do trabalho em 2017. É uma jogada de carreira controversa, considerando que os comerciantes de petróleo, em particular os especuladores de petróleo, foram lançados como inimigos públicos para alegadamente levando o Custo de combustível. Agora, através de sua concorrência comercial, um professor universitário está tentando lançar uma nova geração na ocupação. Oitenta e quatro estudantes em 21 equipes distribuídas entre 13 escolas estão atualmente competindo em um simulacro de petróleo cru e mercado de futuros de gás natural em uma simulação, a primeira parte do que vai concluir 23 de outubro. As sete melhores equipes, com até 28 alunos Em todos, se reunirá em novembro. Na linha: Estágios cobiçados com empresas de energia e comércio. O verdadeiro kicker: Aqueles que ganham mais dinheiro não podem sair vitoriosos. Isso é porque a rivalidade não é sobre a especulação crua seu sobre a gestão de risco, diz o homem responsável do concurso, Professor Joseph LeBlanc Universidade de Tulane. Ele passou 25 anos na indústria de petróleo e gás, 15 deles ou negociando ou supervisionando comerciantes. Os alunos participantes vêm de escolas que vão de Penn State para a Universidade de Chicago. Muitos dos alunos de graduação e pós-graduação são membros de clubes de energia e finanças do campus. Este mês eles estão sendo julgados diariamente em seu desempenho, usando uma metodologia de volatilidade conhecida como o índice de úlcera, que equilibra seus retornos contra os riscos que incorrem. O sistema de pontuação é distorcido de modo que as perdas contam contra os alunos, mesmo se theyre temporária e rapidamente revertida. Essas empresas de energia não querem contratar jogadores de embarcações, diz Leo Murphy, gerente de relações universitárias do Trading Technologies, que tem os alunos fornecidos com o mesmo software profissionais de uso de energia. Para pesquisas e gráficos, os alunos estão usando um produto profissional da Thomson Reuters. As últimas sete equipes vão se reunir na Tulane University no próximo mês. Lá, eles abordarão um painel de juízes, descrevendo suas estratégias, como se eles pretendem manter posições intra-dia ou dia. Então eles vão passar quatro horas em um sábado em mercados comerciais simulados. Durante esta rodada, cada aluno irá competir como um indivíduo. Quando a negociação for mais, eles vão encontrar os juízes novamente para discutir os seus resultados e como estreitamente preso às suas estratégias declaradas. As empresas que planejam enviar juízes incluem ConocoPhillips. Citigroup. TXU. Entergy. Shell Trading na Royal Dutch Shell ea firma de negociação exclusiva Geneva Trading. LeBlanc diz que os resultados ajustados ao risco são parte do que torna este concurso diferente daqueles em que os estudantes competem em mercados simulados (na Universidade de Toronto, por exemplo, os alunos são classificados apenas com base em quanto (fingir) dinheiro que eles fazem .) Mesmo assim, existem algumas diferenças inevitáveis de um piso de negociação ao vivo. Traders em treinamento são improváveis de sequer considerar fazer algo imprudente quando theyre sendo tão estreitamente observado e classificado. Nem tampouco irão se envolver em algoritmos, que constituem uma proporção crescente do volume de negociação. A concorrência também está limitada a produtos altamente líquidos listados, como futuros de petróleo, ao invés de over-the-counter derivados de energia, como swaps. LeBlanc diz que sua missão principal não é imitar a realidade, mas para levar para casa para os comerciantes de energia would-be o fato de que os potenciais empregadores não estão olhando para contratar especuladores, mas as pessoas que podem reduzir o risco. Eu tenho estado em torno de pessoas que eram pistoleiros, LeBlanc diz, ea administração diria que é muito risco. Os comentários estão desativados para esta postagem.
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